Σταθερή έναντι κυμαινόμενης χρέωσης
Οι πάγιες και οι κυμαινόμενες επιβαρύνσεις είναι μηχανισμοί που χρησιμοποιούνται για να παρέχουν στον δανειστή ασφάλεια επί των περιουσιακών στοιχείων του δανειολήπτη. Η κύρια διαφορά μεταξύ των δύο έγκειται στους τύπους περιουσιακών στοιχείων που κρατούνται ως εξασφάλιση και στην ευελιξία στη διάθεση του περιουσιακού στοιχείου κατά τη διάρκεια της ζωής του δανείου. Ο τύπος της χρέωσης που επιλέγεται θα επηρεάσει επίσης τον κίνδυνο απώλειας του δανειστή και την ευελιξία του δανειολήπτη στην εκτέλεση επιχειρηματικών εργασιών. Το άρθρο προσφέρει μια σαφή επισκόπηση κάθε όρου και εξηγεί πώς είναι παρόμοια και διαφορετικά μεταξύ τους.
Τι είναι η σταθερή χρέωση;
Μια σταθερή χρέωση αναφέρεται σε ένα δάνειο ή υποθήκη κάποιου είδους που χρησιμοποιεί ένα πάγιο στοιχείο ενεργητικού ως εγγύηση για την εξασφάλιση της αποπληρωμής του δανείου. Τα πάγια στοιχεία ενεργητικού που μπορούν να χρησιμοποιηθούν ως εγγύηση σε πάγια χρέωση περιλαμβάνουν γη, μηχανήματα, κτίρια, μετοχές και πνευματική ιδιοκτησία (διπλώματα ευρεσιτεχνίας, εμπορικά σήματα, πνευματικά δικαιώματα κ.λπ.). Σε περίπτωση που ο δανειολήπτης αθετήσει το δάνειό του, η τράπεζα μπορεί να πουλήσει το πάγιο και να ανακτήσει τις ζημίες του. Λόγω αυτής της απαίτησης, όταν επιβάλλεται πάγια χρέωση σε ένα πάγιο περιουσιακό στοιχείο, ο δανειολήπτης/οφειλέτης δεν μπορεί να διαθέσει το περιουσιακό στοιχείο και το περιουσιακό στοιχείο πρέπει να κρατηθεί από τον δανειολήπτη έως ότου γίνει η συνολική αποπληρωμή του δανείου. Υπάρχουν περιπτώσεις κατά τις οποίες το περιουσιακό στοιχείο διατίθεται. Ωστόσο, ο δανειολήπτης θα πρέπει να λάβει τη συγκατάθεση του δανειστή για να το κάνει.
Μια σταθερή χρέωση είναι επωφελής για τον δανειστή, καθώς παρέχει υψηλότερο επίπεδο ασφάλειας και χαμηλότερο κίνδυνο απώλειας. Από την άλλη πλευρά, ωστόσο, μια σταθερή χρέωση μπορεί να μειώσει την ευελιξία που διαθέτει ο δανειολήπτης.
Τι είναι η κυμαινόμενη χρέωση;
Μια κυμαινόμενη επιβάρυνση αναφέρεται σε δάνειο ή υποθήκη σε ένα περιουσιακό στοιχείο που έχει αξία που αλλάζει περιοδικά για να εξασφαλίσει την αποπληρωμή του δανείου. Στην περίπτωση αυτή μπορούν να χρησιμοποιηθούν περιουσιακά στοιχεία που δεν έχουν σταθερή αξία ή δεν είναι πάγια στοιχεία, όπως το απόθεμα αποθεμάτων. Σε μια κυμαινόμενη επιβάρυνση, ο δανειολήπτης έχει την ελευθερία να διαθέσει το περιουσιακό στοιχείο (για παράδειγμα, να πουλήσει μετοχές) κατά τη διάρκεια των συνήθων επιχειρηματικών δραστηριοτήτων. Σε περίπτωση που ο δανειολήπτης αθετήσει το δάνειό του, η κυμαινόμενη επιβάρυνση παγώνει και γίνεται πάγια χρέωση και το απόθεμα που έχει απομείνει από τη στιγμή της αθέτησης υποχρέωσης δεν μπορεί να διατεθεί και θα χρησιμοποιηθεί ως πάγια χρέωση για την ανάκτηση του ανεξόφλητου χρέους.
Μια κυμαινόμενη επιβάρυνση είναι ευνοϊκή για τον οφειλέτη, καθώς παρέχει μεγαλύτερη ευελιξία και δεν δεσμεύει κεφάλαια ή πράξεις, καθώς οι συναλλαγές μπορούν να συνεχιστούν ως συνήθως έως ότου συμβεί μια αθέτηση υποχρεώσεων. Το άλλο πλεονέκτημα της χρήσης κυμαινόμενης επιβάρυνσης είναι ότι ακόμη και μικρότερες επιχειρήσεις που δεν διαθέτουν μεγάλα πάγια στοιχεία ενεργητικού μπορούν να δανειστούν κεφάλαια. Ωστόσο, μια κυμαινόμενη επιβάρυνση μπορεί να μην είναι επωφελής για την τράπεζα, καθώς υπάρχει μεγαλύτερος κίνδυνος ότι η αξία του περιουσιακού στοιχείου που απομένει μπορεί να μην είναι επαρκής για την ανάκτηση του συνολικού ποσού του δανείου.
Σταθερή έναντι κυμαινόμενης χρέωσης
Οι πάγιες και οι κυμαινόμενες επιβαρύνσεις είναι παρόμοιες μεταξύ τους, καθώς είναι και οι δύο μηχανισμοί που χρησιμοποιούνται για να παρέχουν στον δανειστή ασφάλεια επί των περιουσιακών στοιχείων του δανειολήπτη. Η κύρια διαφορά μεταξύ μιας σταθερής και της κυμαινόμενης επιβάρυνσης είναι ότι η ικανότητα και η ευελιξία που παρέχει στον οφειλέτη/οφειλέτη στη διάθεση περιουσιακών στοιχείων. Μια σταθερή χρέωση είναι επωφελής για τον δανειστή, καθώς προσφέρει στον δανειστή μεγαλύτερη ασφάλεια για το δάνειο, αλλά μπορεί να είναι προβληματική για έναν δανειολήπτη που πρέπει να διατηρήσει το περιουσιακό στοιχείο μέχρι να αποπληρωθεί το χρέος.
Μια κυμαινόμενη επιβάρυνση είναι επωφελής για τον δανειολήπτη, καθώς το περιουσιακό στοιχείο μπορεί να χρησιμοποιηθεί στην κανονική πορεία των εργασιών έως ότου συμβεί μια αθέτηση υποχρεώσεων. Ωστόσο, μια κυμαινόμενη επιβάρυνση είναι επικίνδυνη για τον δανειστή, ο οποίος μπορεί να μην είναι σε θέση να ανακτήσει τις συνολικές ζημίες.
Σύνοψη:
Διαφορά μεταξύ σταθερής και κυμαινόμενης χρέωσης
• Οι πάγιες και οι κυμαινόμενες επιβαρύνσεις είναι μηχανισμοί που χρησιμοποιούνται για την παροχή στον δανειστή με ασφάλεια επί των περιουσιακών στοιχείων του δανειολήπτη.
• Μια σταθερή χρέωση αναφέρεται σε ένα δάνειο ή υποθήκη κάποιου είδους που χρησιμοποιεί ένα πάγιο στοιχείο ενεργητικού ως εγγύηση για την εξασφάλιση της αποπληρωμής του δανείου.
• Μια κυμαινόμενη επιβάρυνση αναφέρεται σε δάνειο ή υποθήκη σε ένα περιουσιακό στοιχείο που έχει αξία που αλλάζει περιοδικά για να εξασφαλίσει την αποπληρωμή του δανείου.
